俄乌冲突硝烟未散，连锁反应环环相扣。

　　从2月24日俄乌冲突爆发至今，6个多月的时间，全球能源市场已被彻底改变。专家认为，制裁俄罗斯对世界能源转型和世界能源体系的冲击会更大，影响更深远。

　　能源价格上涨

　　乌克兰危机发生至今，伴随着美西方与俄罗斯之间你来我往的制裁与反制裁，欧洲能源价格一路飙升。“北溪-1”天然气管道检修的消息宣布后，欧洲相关能源价格出现大幅震荡，荷兰所有权转让中心(TTF)天然气期货价格数次突破300欧元/兆瓦时，欧洲电价迅速翻倍，德国与法国明年交付的电力价格分别在8月29日与8月26日冲破1000欧元/兆瓦时。

　　作为具有战略属性的特殊商品，油气价格不仅受到市场供需关系的影响，也与地缘政治局势紧密相关。“过去30年中10次军事冲突发生中原油价格上涨居多，从冲突爆发时刻开始计算，20个交易日后有7次原油价格高于危机爆发时。”能源战略专家赵磊说。本次也不例外，2月24日俄乌冲突爆发当天布伦特原油和纽约原油期货价格双双突破每桶100美元关口，最高达到每桶105.79美元，创下7年多来新高。“受地缘政治影响，当前的油气价格已经偏离了其市场的价值。”赵磊说。从2022年2月24日俄乌战争爆发至今，仅仅是受到市场预期的影响，国际原油价格一路飙升，国际基准原油英国布伦特原油(Brent)和美国西德克萨斯中质原油(WTI)近月期货合约价格最高涨幅已高达30%以上。

　　被视为“欧洲天然气价格风向标”的基准荷兰TTF天然气期货价格一度拉涨逾60%，报118.5欧元/兆瓦时，达到近期最高位。3月2日时国际油价收盘一度突破110美元/桶。上海原油期货主力合约触及涨停，高达663.9元/桶，续创该品种上市以来新高。荷兰TTF天然气期货价格上涨至198欧元/兆瓦时。“事实已经证明，阻碍甚至禁止俄罗斯原油和石油产品出口，后果很严重。”石油行业高级经济师朱润民说。虽然近期随着市场的紧张预期趋于缓和，国际原油价格已经大幅回落至爆发战争前后水平附近，但如果未来俄乌谈判破裂，俄乌军事冲突持续或进一步升级，美西方对俄制裁可能进一步扩大，一旦实质性涉及俄罗斯能源领域，国际原油价格重启疯狂飙升将不可避免。

　　“油价持续大涨将推动能源危机效应释放，前期积聚的通胀压力将被放大，经济滞胀风险上升，将拖累疫情下负重前行的世界经济。”黑龙江省社科院中俄关系副研究员曹志宏说。牛津经济研究院指出，国际油价每持续上升 10 美元/桶，就会使整体通胀率同比增加 0.3%。欧洲经济学家表示，天然气价格跳涨可能会将欧元区 2022 年通胀率推高 1 个百分点。随着油气价格持续上涨，中低收入家庭或将陷入能源贫困危机中。此外，随着通胀水平不断走高，或将引发一些国家政治社会矛盾激化，外溢效应将加剧地缘政治动荡。“未来几年，基础设施建设不完善将成为油气贸易的重要制约因素，并导致油气市场的交易不畅和交易成本提升，国际能源价格很长时间都将持续高位。”曹志宏说。

　　供给格局生变

　　进入21世纪，在普京的领导下，俄罗斯油气综合体成为俄罗斯经济发展的火车头。

　　2000年俄罗斯石油产量为3.2亿吨，2011年提高至5.1亿吨。此后，俄罗斯石油产量每年均保持在5亿吨以上，天然气年产量保持在6000亿立方米左右。俄罗斯成为名副其实的全球天然气第一生产大国和第二大石油生产国，而出口量也呈现同样地位。根据最新公布的天然气总体方案，到2035年俄罗斯天然气年产量将达到8383亿立方米~1.048万亿立方米，天然气出口(包括管道和液化天然气)或将达到每年3300亿~4720亿立方米。 此外，俄能源部预计到2035年液化天然气年供应总量将为882亿~1565亿立方米，液化天然气在俄罗斯天然气出口总量中的份额可能占到26.1%~32.6%的比重。

　　然而，计划不如变化快。2022年2月份以来爆发的乌克兰危机，使得俄罗斯遍及全球的能源版图发生了重大变化。虽然俄气2022年上半年净利润达2.5万亿卢布，创历史新高。但与俄乌冲突爆发前相比，俄罗斯能源总体出口量下降了18%。自冲突爆发以来，欧盟已将其从俄罗斯进口的能源量减少了35%。而如今，俄罗斯对欧洲方向油气出口预计在2~3年将会降至零。

　　可以看出，从彼得大帝从瑞典帝国手中夺回圣彼得堡到苏联解体，再到现在的乌克兰危机，300年的跌宕起伏，300年的石油财富轮转。沙俄—苏联—俄罗斯，国家因石油而崛起，因石油而衰落，因石油而再崛起，如此循环往复和轮转。但是，人类留给化石能源的时间不多了，充其量到本世纪末，人类终将过渡到非化石能源时代，留给俄罗斯的石油财富和权力轮转的时间也没有多少了。

　　能源制裁是一把双刃剑。“未来世界能源版图伴随着俄罗斯的势微，美国、沙特、伊朗等油气出口大国的‘能源权力’将显著提升。”中国石油集团经济技术研究院副院长陆如泉说。美国、沙特、俄罗斯目前是全球油气供给侧的“三驾马车”，美国的下一步目标是取代沙特成为全球第一大石油出口国，取代俄罗斯成为第一大天然气出口国。这三个国家占到全球出口市场份额的“半壁江山”。如果俄罗斯因此次俄乌战争油气出口量大幅下降或中断出口，且目前伊朗、委内瑞拉、利比亚等传统生产出口大国因遭受美国制裁或内乱而难以提升出口量，则美国及其盟国，包括沙特、澳大利亚(目前全球第一大LNG出口国)、卡塔尔(全球第二大LNG出口国)等，必将成为此次俄乌战争的主要赢家，其在全球市场上的“能源权力”将显著提升。全球油气供给侧和需求侧(东亚经济体+印度+西欧等)的结构性失衡将进一步加剧。

　　而对于作为能源供应的另一极中东，则有望迎来数十年来少有的“和平期”。据陆如泉介绍，如果美国不想看到已经落地的“史上最严”对俄制裁导致油气价格暴涨并加剧通货膨胀，很有可能使用这两个可用的抓手：一是释放战略石油储备(SPR);二是在伊核协议谈判中放水，尽快解禁对伊朗石油制裁，让伊朗石油填补俄罗斯的空白。目前，美欧已经在战略石油储备和天然气储气库上做文章;而伊核协议谈判也已经进入第八轮，当前的国际格局有利于推动伊核协议达成一致。

　　贸易流向重新分配

　　根据俄罗斯联邦海关总署的数据，2021 年欧盟国家是俄罗斯石油主要的进口方。2021 年，俄罗斯向欧盟国家出口了 1.08 亿吨石油，总价值约 509 亿美元，占俄罗斯石油总出口量的 47%。2021 年，俄罗斯出口天然气 2030 亿立方米，其中出口德国 480 亿立方米，占 23.7%，位居第一。另四位出口国家为土耳其、白俄罗斯、丹麦和法国。俄罗斯对德国、法国和丹麦等欧盟国家的天然气出口量之和占俄罗斯天然气总出口量的 38%。无论是石油还是天然气，欧盟都是俄罗斯能源出口的主要对象。受俄乌冲突影响，欧盟国家必将减少对俄罗斯能源的依赖。因此，未来一段时间俄罗斯出现油气供大于求的可能性比较大。

　　“这就倒逼俄罗斯一方面要大力开拓东亚及南亚消费市场，另一方面须适当控制国内的油气产量。”能源战略专家赵磊说。但实际上，寻找下家并不是那么容易。普京总统的“石油权力”已经并持续遭遇挫折。“俄罗斯上半年的繁荣是依靠着高企的国际油价和不断飙升的天然气价格，但随着市场逐渐适应，油价必将逐渐回归。”赵磊说。虽然油价仍在震荡上行，但是短期内，恐怕再难达到高峰。对于俄罗斯来说，若不能找到新的买主，长此以往，其天然气收益或要大打折扣，销往欧洲的天然气将难以找到下家。

　　这其中有着和欧洲各国一样的无奈——管道的建设时长问题。天然气对俄罗斯来说是不可替代的出口。俄罗斯的天然气产能中只有不到10%是液化天然气，因此俄罗斯的天然气出口仍然依赖于输送管道天然气的固定管道系统。而今，俄罗斯大多数管道气都流向欧洲;只有少部分管道连接亚洲。正在建设中的长期规划的亚洲管道项目距离投入运营还有数年的时间。若是启动新项目，所需时间更久。尽管俄罗斯石油可以被中国和印度消化，但运输周期长达35天。这在某种程度上决定了短时间内俄罗斯转向亚洲市场的油气销量可能难以弥补欧洲缺失的销量。

　　而对于欧洲国家来说，也在加速寻求能源供应多元化。俄乌冲突背景下，欧洲国家在短期内因为美国油气产业目前的生产能力、跨大西洋的运输成本，以及欧洲港口现有的吞吐能力均不足以支撑其大量采购美国能源，所以不得不暂时放弃在能源领域对俄实施的全面制裁。也正因为如此，欧洲国家在未来会扩大能源供给渠道，实现能源供应的多元化，减少对俄罗斯能源的进口依赖。在这种认识下，“欧洲将加大与美国在能源方面的合作。由于页岩气革命后，2009 年美国超过俄罗斯成为世界最大的天然气生产国。2017 年美国首次成为天然气净出口国，使得美国液化天然气成为替代俄罗斯管道天然气的备选方案。欧洲将在 2030 年将液化天然气和管道天然气的进口比例调整至 1∶1.93，液化天然气在欧洲天然气进口比重中将占据 34%。

　　同时，页岩气革命后，美国对天然气进口降低，使得供应美国的液化天然气商不得不寻找新的买家，欧洲也因此扩大了与北非和波斯湾的液化气进口额度。

　　“去美元化”意外加速

　　无论是俄乌冲突，还是对俄制裁，美国都是其中最为积极的参与者。抛开地缘政治方面的原因，美国的深度介入也有着能源层面的考量。“页岩革命”后，美国凭借超过7000亿立方米的天然气年产量，超过俄罗斯，一跃成为全球最大天然气生产国。产能持续井喷的美国天然气需要更多市场，但将天然气视为主力能源的欧洲，长期以来与俄罗斯往来更为密切。

　　近年来，美国为了切断欧洲与俄罗斯之间的能源关系费尽心机，比如制裁“北溪-2”相关企业等。“美国还联合欧洲对俄罗斯开展了规模和力度空前的‘金融战’。”赵磊说。在俄乌冲突爆发的最初阶段，美欧即联手将俄罗斯部分银行踢出环球银行间金融通信协会(SWIFT)，并冻结了俄罗斯在西方国家的资产，试图将卢布变为“废纸”。

　　高压之下，俄罗斯作出强硬回应，宣布自4月1日起，欧盟、美国等对俄“不友好”国家和地区进口俄罗斯天然气必须用卢布结算。卢布对阵美元，能源战场上的烽火硝烟越烧越旺。

　　对于欧洲天然气市场这块肥肉，美国很难一口吞下。相反，在金融领域，美元的“世界货币”地位却正在经受严峻挑战。对俄制裁在一定程度上加速了俄罗斯一直努力促成的能源贸易“去美元化”。

　　“卢布结算令”发出后，亚美尼亚率先表示，4月已开始使用卢布购买俄气。欧盟国家匈牙利也很快表态，同意以卢布支付。更令美国尴尬的是，最先“跟风”制裁俄罗斯的英国，也于4月22日突然同意本国企业在5月底前通过俄罗斯天然气工业银行结算购气款项。同日，欧盟委员会表示，在不违反对俄制裁相关规定的情况下，欧盟区域内的公司“使用卢布进行天然气交易结算是可能的”。而对于拒绝以卢布支付的国家，俄罗斯“说到做到”。目前，已经暂停向保加利亚、波兰和芬兰三国供应天然气。

　　事实上，在美国频繁以美元作为武器实施制裁后，许多能源生产国都在酝酿能源贸易“去美元化”。比如，沙特已在考虑接受美元之外的货币作为购买原油的付款货币，伊朗则已将美元从商业活动中剔除。此外，俄罗斯和印度也已宣布建立“卢布对卢比”的贸易支付机制，后者将继续以“实惠”价格大量购买俄罗斯石油。

　　9月7日，在第七届东方经济论坛期间，中国石油集团(中石油)董事长戴厚良同俄罗斯天然气工业股份公司(俄气公司)总裁米勒举行视频会议，双方签署《中俄东线天然气购销协议》相关补充协议。而据俄卫星社报道，这份协议中包括确定了将过渡到以本币结算，即用卢布和人民币向中国供应天然气的付款方式。”米勒表示，新的支付机制是一个互惠互利、及时、可靠和实用的解决方案。“我相信，这将简化结算，为其他公司树立一个杰出的榜样，并为我们的经济发展提供额外的动力。”

　　路透社指出，美国主导发起的一系列制裁，将迫使卢布和其他货币在贸易中的使用“被动增加”，这将削弱美元在全球贸易中的地位，进而对美国的借贷和融资成本产生长期而深远的影响。BBC则表示，美元作为“世界货币”的地位已持续半个多世纪，但美国的强权主义作风让更多国家正加速谋求“去美元化”。

　　“目前，已有多国同意在购买俄罗斯天然气时使用卢布结算，预计未来会有更多国家加入。这样美元的地位将被削弱。可以说，美国惯拿美元结算做制裁武器，是在不断消费美元的信誉。美国用100多年构建起了美元信誉，现在又在亲手破坏它。”中国石油海外专家刘贵洲说。

　　责任编辑：石杏茹